Klonoa 2: Dream Champ Tournament suit Klonoa dans une compétition du monde des rêves, où il part à la conquête du titre de Dream Champ. Le joueur traverse des mondes thématiques et termine chaque stage au fur et à mesure.
Le gameplay s’articule autour de la Balle de Vent, qui permet à Klonoa d’attraper des ennemis, de s’en servir pour effectuer des sauts plus hauts ou de les projeter sur des objets. Le jeu comprend plus de 40 stages répartis dans quatre environnements élémentaires différents.
Sa progression repose sur un timing strict et sur la collecte de cristaux. Les défis de puzzle exigent de placer les ennemis aux bons endroits afin d’éviter et de surmonter les dangers environnementaux.
Klonoa 2: Dream Champ Tournament se distingue par ses visuels éclatants, tirant parti du matériel de la GBA pour offrir des animations fluides et des sprites détaillés, et il marque la dernière sortie de la série sur cette console.